ANALYSIS-Aviation nurses a nasty headache as travel recovers from COVID
7월 22일 (로이터) – 항공우주산업은 3년 만에 최대 규모의 에어쇼에서 수십 건의 신규 주문을 내면서 전례 없는 팬데믹 수요 충격의 한 페이지를 넘겼습니다. 다만 공급망에 대한 우려와 향후가 탈탄소화에 달려 있다는 점을 상기시키는 데 그쳤습니다.
이번 주 판버러에서 인근 히드로까지, 공급 부족이 노동력과 부품 부족과 함께 제조업체와 항공사를 괴롭히고 있다는 명백한 증거를 제시했습니다.
지난 10년 동안 항공산업이 기록적인 수익을 올리도록 촉진시켰지만 전염병 기간 동안 파산한 항공사들이 해외여행의 초기 회복세를 이용하려고 필사적으로 노력하고 있기 때문입니다.
심지어 판버러 에어쇼는 7일간의 항공 축제에서 주말 곡예 비행이 없는 5일간의 무역 박람회로 규모를 줄였음에도 불구하고 충분한 환대 직원을 구하느라 고군분투했습니다.
에미레이트 항공의 팀 클라크 사장은 용량 제한 문제로 히드로와 충돌한 후 대표단에게 “2020년 동안 많은 사람들이 항공 산업과 항공 우주 산업을 떠났고 그들을 다시 돌아오게 하는 것은 어려운 일”이라고 말했습니다.
7월 18일부터 22일까지 열린 항공우주 행사에서 자신들의 인력, 부품, 재료 부족에 대해 논의한 후, Farnborough 참석자들은 여행 대혼란에 대한 개인적인 경험을 얻었습니다.
2019년 이후 가장 바쁜 주말의 시작인 금요일 영국의 공항, 유로스타 기차 터미널, 도버 항에 긴 줄이 생겼습니다.
수년간 항공사들이 제조업체들에게 새로운 주문을 아끼지 않으면서 빠르게 성장하는 생태계를 조성한 것은 항공사들이 공급망으로 하여금 구매국가에 설비를 설치하도록 장려함으로써 부분적으로 그 수요를 충족시켰기 때문입니다.
공급자들이 배출 목표를 옹호함에 따라 연결되고 깨끗한 세상을 주제로 한 포스터가 이번 주 계속되었지만, 운동가들은 그것들이 충분히 멀리 가지 않았다고 말했습니다.
이제, 세계적인 공급망들은 고쳐야 하고 서양의 공장들과 그들이 서비스하는 항공사들 또한 문제에 시달리고 있습니다. 장기적으로는 공급망이 짧아질 가능성이 높다고 분석가들은 말합니다.
“올해는 ‘새로운 공급업체가 필요한데 이곳에 설립할 생각은 해보셨습니까’라고 말할 수 있는 좋은 해가 아닙니다.”라고 한 고위 항공우주 임원이 말했습니다. “업계는 이번 주에 위축되고 있습니다. 엣지 플레이어 또는 신규 참가자들과의 토론이 많지 않습니다.”
특히 Airbus는 수요 증가를 예상하고 생산량을 늘리기 위해 지연과 씨름하고 있습니다. 일부 원인은 엔진 부족 때문인데, 일부 경우에는 소규모 공급업체의 결함으로 밝혀지기도 했습니다.
‘strong Fundamentals’
여름의 반등에도 불구하고, 예를 들어, ForwardKeys에 따르면, 영국에서 출발한 아웃바운드 항공 예약은 유행병 이전 수준의 88% 수준입니다. 인플레이션이 궁극적으로 제트기 수요를 뒷받침하는 항공 교통의 반등을 늦출 수 있다는 경고가 있었습니다.
보잉은 이번 주 제트기 수요예측을 축소하면서, 전쟁으로 허가된 러시아에 적응한 후에도 안정적으로 유지되고 있다고 말했습니다.
“인구 증가는 여행이 계속해서 강해질 것이라는 것을 의미하기 때문에 생산률은 강력한 기초가 있습니다.”라고 콜린스 에어로스페이스의 스티븐 팀 사장이 말했습니다.
“문제는 단기 경제학이 곡선의 기울기를 바꿀 것인가 하는 것입니다. 그것은 우리가 모두 묻고 있는 질문입니다”라고 그는 로이터 통신에 말했고, Raytheon 유닛은 비행기 제작자들의 증설 계획을 지원하기 위해 일할 것이라고 덧붙였습니다.
보잉은 이 질문에 답하기 위해 737 MAX 캐시카우의 미래에 대한 우려를 해소하기 위해 노력했고, 이는 주가 상승으로 이어졌습니다.
MAX의 미래는, 2년간의 지상고와 계속되는 규제 문제, 두 번의 치명적인 충돌의 결과로, 중거리 비행기를 만들거나 구입하는 데 수천억 달러를 투자한 항공 우주 산업과 항공사들의 핵심입니다.
“항공사들은 보잉을 지지하기를 원합니다. 왜냐하면 그들은 그들이 지지하지 않을 경우, 경쟁의 균형이 회복할 수 없을 정도로 손상되고 그와 함께 할인을 받으려는 어떠한 시도도 하기 때문입니다,”라고 에이전시 파트너스의 분석가 새시 투사는 말했습니다.
항공업계 사장 윌리 월시는 이번 주 1500억 달러 규모의 대서양 횡단 항공기 시장에서 유럽의 에어버스에 지나치게 의존하게 될 것이라는 경고를 되풀이했습니다.
에어버스는 최근 중국으로부터 대량 주문을 받은 후 조용한 한 주를 보냈으며, 영국의 기록적인 폭염 속에서 탈탄소화 계획을 세우는 데 주력할 수 있게 되었습니다. 반면 판버러 공사는 경쟁사인 보잉사에 맡겼습니다.
“그것이 우리가 주문을 받고 회사를 성장시키는 데 덜 전념한다는 것을 의미하지는 않습니다,”라고 CEO Guillaume Faury는 로이터 통신에 말했습니다. “아마도 수요가 (에어쇼와) 덜 동기화되어 있고 공급망 문제가 과거보다 더 (긴급해)되기 때문일 것입니다.”
(팀 헤퍼, 데이비드 셰퍼드슨, 폴 샌들, 닉 캐리, 조세핀 메이슨 보고, 제이미 프리드 추가 보고, 커스틴 도노반 편집)
(tim.heper=sonreuters).com; +33 1 49 49 54 52; 로이터 메시지: 팀.hepher.thomsonreuters@reuters.넷)
By Tim Hepher and David Shepardson
FARNBOROUGH, England, July 22 (Reuters) – Aerospace has turned the page on an unprecedented pandemic demand shock with dozens new orders at its largest air show in three years – only to face mounting worries over supply chains and reminders that its future hinges on decarbonisation.
From rural Farnborough to nearby Heathrow, this week brought stark evidence of the supply crunch now entangling manufacturers and airlines alike, with shortages of both labour and parts.
It comes as airlines – whose expansion had propelled the industry to record profits in the past decade, only to collapse during the pandemic – are desperate to cash in on a nascent recovery in international travel.
Even the Farnborough Airshow struggled to find enough hospitality staff despite downsizing from a seven-day aviation festival to a five-day trade show with no weekend aerobatics.
“We have to accept that a lot of people left the aviation industry and the aerospace industry during 2020 and it is difficult to bring them back,” Emirates president Tim Clark told delegates after clashing with Heathrow over capacity curbs.
Departing Farnborough attendees got a personal taste of the resulting travel chaos after discussing their own shortages of labour, parts and materials at the July 18-22 aerospace event.
Long lines formed at Britain’s airports, Eurostar train terminal and the port of Dover on Friday – the start of the busiest travel weekend since 2019.
For years, the alternating Farnborough and Paris air shows fed a fast-growing ecosystem as airlines lavished new orders on manufacturers, who served that demand in part by encouraging their supply chains to set up facilities in purchasing nations.
Posters this week continued that theme of a connected, cleaner world as suppliers defended emissions targets, but campaigners said they did not go far enough.
Now, global supply chains need fixing and Western factories and the airlines they serve are also beset by problems. Longer term, analysts say supply chains are likely to get shorter.
“This is not a great year to say ‘you need a new supplier, have you thought about setting up here’,” a senior aerospace executive said. “The industry is hunkering down this week; there are not a lot of discussions with edge players or new entrants.”
Airbus in particular is wrestling with delays as it tries to increase output in anticipation of higher demand. In part that is down to engine shortages, which in some cases have been traced to glitches at tiny suppliers, executives said.
‘STRONG FUNDAMENTALS’
Despite the summer rebound – outbound airline bookings from the UK for example are at 88% of pre-pandemic levels, according to ForwardKeys – there were warnings that inflation could slow the rebound in air traffic that ultimately supports jet demand.
Boeing cut jet demand forecasts this week, while saying they remained stable after adjusting for war-sanctioned Russia.
“Population growth says travel is going to continue strong, so production rates have strong fundamentals behind them,” said Stephen Timm, president of Collins Aerospace.
“The question is, are the near term economics going to change the slope of the curve? That’s the question we’re all asking,” he told Reuters, while adding the Raytheon unit would work to support planemakers’ ramp-up plans.
Boeing sought to answer that question, and lift concerns over the future of its 737 MAX cash-cow, with a flurry of announcements that translated into gains in its share price.
The future of the MAX, in the wake of two fatal crashes, a two-year grounding and ongoing regulatory issues, is key for the aerospace industry and airlines that have invested hundreds of billions of dollars in making or buying the medium-haul planes.
“Airlines want to support Boeing because they recognise that if they don’t, the competitive balance is irreparably damaged and with it any attempt to get discounts,” Agency Partners analyst Sash Tusa said.
Airline industry boss Willie Walsh this week also reiterated warnings of becoming too dependent on Europe’s Airbus in the $150 billion jet market’s transatlantic duopoly.
Sitting on a hefty order backlog, Airbus had a quiet week after a massive recent order from China, allowing it to focus instead on setting out decarbonisation plans in Britain’s record heat, while leaving the Farnborough stage to rival Boeing.
“It doesn’t mean we are less committed to taking orders and growing the company,” Chief Executive Guillaume Faury told Reuters. “It’s probably just that the demand is less synchronised (with the air show) and that the supply chain issues are more (pressing) than in the past.”
(Reporting by Tim Hepher, David Shepardson,Paul Sandle, Nick Carey, Josephine Mason; Additional reporting by Jamie Freed; Editing by Kirsten Donovan)
((tim.hepher@thomsonreuters.com; +33 1 49 49 54 52; Reuters Messaging: tim.hepher.thomsonreuters@reuters.net))